사례 3 · 사건 1, 6

무역은 블록으로 갈라지고 연결국이 사이를 잇는다

무역은 지정학적 경계를 따라 갈라지고 있으며, ‘연결국’들은 블록 사이를 잇는가 아니면 중국산의 원산지만 바꿔 다는가?

5논문
8자체 산출 결과
관세 부과시나리오

논문이 밝힌 것

IMF Working Paper WP/24/76 · 2024년 4월 5일

Changing Global Linkages: A New Cold War?

Gopinath, Gourinchas, Presbitero & Topalova (2024)

우크라이나 전쟁 이후 지정학적으로 먼 블록 간 무역과 직접투자가 감소했다. 같은 블록 안의 흐름에 비해 “각각 약 12%와 20%” 줄었다. 저자들은 “비동맹 ‘연결국’들이 빠르게 중요해지고 있다”고 썼다.

원문
“roughly 12% and 20%, respectively”
“nonaligned ‘connector’ countries are rapidly gaining importance”

인용문을 원문과 대조했다논문 보기

World Bank Policy Research Working Paper WPS10593 · 2023년 10월 31일

Is US Trade Policy Reshaping Global Supply Chains ?

Freund, Mattoo, Mulabdic & Ruta (2023)

저자들은 미국의 세번 단위 수입 자료로 2017년부터 2022년까지를 분석했다. 이들은 “미국 수입에서 중국의 비중이 22%에서 16%로 떨어졌다”고 썼다. 그 하락이 미국 관세 때문임도 보였다.

원문
“China’s share of US imports fell from 22 to 16 percent”

인용문을 원문과 대조했다논문 보기

IMF Working Paper WP/25/129 · 2025년 6월 27일

Demystifying Trade Patterns In A Fragmenting World

Schulze & Xin (2025)

아시아 연결국 여섯 나라 가운데 증거가 뚜렷한 나라는 베트남뿐이다. 저자들은 “베트남은 무역 재배치의 혜택을 받은 것으로 보이며, 대미 수출에서 국내 부가가치 비중이 늘었다”고 썼다. 중국산의 대규모 우회수출은 아니었다는 것이다.

원문
“Vietnam appears to have benefited from trade reallocation, with increased domestic content in its exports to the US”

인용문을 원문과 대조했다논문 보기

BIS Bulletin 78 · 2023년 10월 3일

Mapping the realignment of global value chains

Qiu, Shin & Zhang (2023)

기업 단위 공급망 자료로 보면 중국에서 미국으로 가는 공급망이 길어졌다. 저자들은 “다른 지역, 특히 아시아의 기업들이 그 공급망 사이에 끼어들었다”고 썼다.

원문
“firms from other jurisdictions, notably in Asia, have interposed themselves in the supply chain”

인용문을 원문과 대조했다논문 보기

BIS Quarterly Review September 2024 · 2024년 9월 16일

Deconstructing global trade: the role of geopolitical alignment

Qiu, Xia & Yetman (2024)

저자들은 2017~2023년 무역량의 전분기 대비 변화율을 비교했다. 이 변화율은 “지정학적으로 먼 나라들 사이에서 가까운 나라들에 비해 평균 2.5% 낮았다”.

원문
“was 2.5% lower on average between geopolitically distant countries relative to those that were closer”

인용문을 원문과 대조했다논문 보기

자료로 본 결과

논문의 질문을 UN Comtrade 통관자료로 다시 측정했다. 아래 해석은 논문이 아니라 이 수치에서 나왔다.

좁은 의미의 서방 블록과 동방 블록 사이 무역이 세계 무역에서 차지하는 비중, 1990~2024년

서방(좁은 블록)·동방(좁은 블록) 사이 교역은 세계 교역의 1990년 1.6%, 2024년 9.3%였다. 정점은 2021년 11.9%였다.

0%20%40%60%

19901995200020052010201520202024

품목 세계 교역에서의 비중이다. 어느 블록에도 속하지 않는 경제와의 교역이 나머지다.자료: UN Comtrade 확정치(HS 6단위), 미러 규칙.


1990년	47.3%	0%	1.6%
1991년	46.7%	0%	2%
1992년	46.1%	0.16%	3.7%
1993년	42.6%	0.21%	4.2%
1994년	42.9%	0.13%	4.4%
1995년	43.1%	0.12%	4.3%
1996년	42.5%	0.24%	4.3%
1997년	41.8%	0.22%	4.5%
1998년	44.8%	0.27%	4.7%
1999년	44.1%	0.22%	4.9%
2000년	41.2%	0.27%	5.5%
2001년	42%	0.33%	6.1%
2002년	41.9%	0.35%	6.8%
2003년	42%	0.37%	7.4%
2004년	40.6%	0.42%	8.1%
2005년	38.9%	0.4%	8.7%
2006년	37.9%	0.45%	9.3%
2007년	37.6%	0.54%	9.7%
2008년	35.3%	0.62%	9.8%
2009년	34.8%	0.58%	10.4%
2010년	31.6%	0.66%	11%
2011년	30.7%	0.77%	10.9%
2012년	29.1%	0.79%	10.7%
2013년	29.6%	0.74%	11.1%
2014년	30.1%	0.72%	11.3%
2015년	30.5%	0.62%	11.4%
2016년	31.3%	0.7%	11.2%
2017년	30.2%	0.79%	11.4%
2018년	30.3%	0.8%	11.3%
2019년	30.4%	0.85%	11%
2020년	30.4%	0.86%	11.7%
2021년	29.3%	0.87%	11.9%
2022년	29%	0.81%	10.9%
2023년	30.3%	1.1%	9.6%
2024년	29.4%	1.1%	9.3%

같은 비중의 월별 추이(12개월 합계), 2024년 12월(자료가 모두 들어온 마지막 달)까지

서방(좁은 블록)·동방(좁은 블록) 사이 교역은 세계 교역의 2018년 1월 11.3%, 2024년 12월 9.3%였다. 정점은 2021년 3월 12.2%였다.

0%10%20%30%40%

201920202021202220232024

품목 세계 교역에서의 비중이다. 어느 블록에도 속하지 않는 경제와의 교역이 나머지다.자료: UN Comtrade 월간 자료(신고한 모든 경제), 미러 규칙, 렌즈 L(12개월 합계).


2018년 1월	30.3%	0.78%	11.3%
2018년 2월	30.4%	0.79%	11.4%
2018년 3월	30.6%	0.79%	11.4%
2018년 4월	30.7%	0.79%	11.4%
2018년 5월	30.7%	0.79%	11.4%
2018년 6월	30.8%	0.79%	11.4%
2018년 7월	30.7%	0.79%	11.3%
2018년 8월	30.6%	0.78%	11.4%
2018년 9월	30.5%	0.79%	11.3%
2018년 10월	30.5%	0.8%	11.4%
2018년 11월	30.4%	0.8%	11.4%
2018년 12월	30.4%	0.8%	11.3%
2019년 1월	30.4%	0.81%	11.3%
2019년 2월	30.4%	0.81%	11.3%
2019년 3월	30.4%	0.81%	11.2%
2019년 4월	30.4%	0.82%	11.2%
2019년 5월	30.4%	0.82%	11.2%
2019년 6월	30.4%	0.83%	11.2%
2019년 7월	30.4%	0.83%	11.1%
2019년 8월	30.4%	0.83%	11.1%
2019년 9월	30.5%	0.84%	11.1%
2019년 10월	30.6%	0.84%	11%
2019년 11월	30.6%	0.84%	11%
2019년 12월	30.6%	0.85%	11%
2020년 1월	30.7%	0.86%	10.9%
2020년 2월	30.7%	0.87%	10.8%
2020년 3월	30.7%	0.87%	10.8%
2020년 4월	30.5%	0.87%	10.9%
2020년 5월	30.4%	0.88%	11%
2020년 6월	30.4%	0.88%	11.2%
2020년 7월	30.5%	0.89%	11.3%
2020년 8월	30.6%	0.89%	11.3%
2020년 9월	30.6%	0.89%	11.4%
2020년 10월	30.6%	0.89%	11.5%
2020년 11월	30.7%	0.88%	11.6%
2020년 12월	30.7%	0.87%	11.7%
2021년 1월	30.6%	0.86%	11.8%
2021년 2월	30.5%	0.86%	12%
2021년 3월	30.4%	0.87%	12.2%
2021년 4월	30.5%	0.87%	12.2%
2021년 5월	30.5%	0.86%	12.1%
2021년 6월	30.5%	0.86%	12%
2021년 7월	30.3%	0.85%	11.9%
2021년 8월	30.1%	0.86%	11.9%
2021년 9월	30%	0.86%	12%
2021년 10월	29.8%	0.87%	11.9%
2021년 11월	29.7%	0.88%	11.9%
2021년 12월	29.5%	0.89%	11.9%
2022년 1월	29.4%	0.87%	12%
2022년 2월	29.4%	0.86%	12%
2022년 3월	29.4%	0.85%	11.9%
2022년 4월	29.4%	0.83%	11.8%
2022년 5월	29.4%	0.83%	11.7%
2022년 6월	29.3%	0.82%	11.6%
2022년 7월	29.2%	0.82%	11.5%
2022년 8월	29.2%	0.83%	11.4%
2022년 9월	29.1%	0.83%	11.3%
2022년 10월	29.1%	0.84%	11.2%
2022년 11월	29.2%	0.84%	11.1%
2022년 12월	29.3%	0.84%	10.9%
2023년 1월	29.6%	0.84%	10.7%
2023년 2월	29.7%	0.85%	10.6%
2023년 3월	29.7%	0.88%	10.4%
2023년 4월	29.8%	0.92%	10.3%
2023년 5월	30%	0.95%	10.3%
2023년 6월	30.2%	0.99%	10.2%
2023년 7월	30.4%	1%	10.1%
2023년 8월	30.6%	1%	9.9%
2023년 9월	30.7%	1%	9.8%
2023년 10월	30.7%	1.1%	9.8%
2023년 11월	30.8%	1.1%	9.7%
2023년 12월	30.8%	1.1%	9.6%
2024년 1월	30.6%	1.1%	9.5%
2024년 2월	30.6%	1.1%	9.5%
2024년 3월	30.5%	1.1%	9.5%
2024년 4월	30.5%	1.1%	9.4%
2024년 5월	30.4%	1.1%	9.4%
2024년 6월	30.3%	1.1%	9.4%
2024년 7월	30.2%	1.1%	9.4%
2024년 8월	30%	1.1%	9.4%
2024년 9월	30%	1.1%	9.4%
2024년 10월	30%	1.1%	9.4%
2024년 11월	29.9%	1.1%	9.4%
2024년 12월	29.8%	1.1%	9.3%

미국 수입의 상대국별 비중, 전체 상품

미국의 전체 상품 수입에서 중국의 비중은 2013년 19.7%, 2024년 13.8%였다.

0%20%40%60%

2013201520172019202120232024

자료: UN Comtrade 확정치(HS 6단위), 미러 규칙.


2013년	19.7%	12.2%	1.1%	14.5%	1.7%	2.8%	48%	–	−0.3%	예
2014년	20.2%	12.3%	1.3%	14.7%	1.7%	3%	46.8%	+0.4%p	+3.6%	예
2015년	21.8%	12.9%	1.7%	13.1%	1.8%	3.2%	45.5%	+1.6%p	−4%	예
2016년	21.4%	13.2%	1.9%	12.6%	1.8%	3.2%	45.9%	−0.4%p	−2.9%	예
2017년	21.9%	13.1%	2%	12.7%	1.8%	3.1%	45.4%	+0.4%p	+7%	예
2018년	21.6%	13.4%	2%	12.5%	1.8%	2.9%	45.9%	−0.3%p	+8.6%	예
2019년	18.4%	14.1%	2.7%	12.7%	2.2%	3.1%	46.8%	−3.2%p	−1.7%	예
2020년	19%	13.7%	3.5%	11.5%	2.6%	3.3%	46.5%	+0.6%p	−6.3%	예
2021년	18.5%	13.2%	3.7%	12.4%	2.8%	3.4%	46.1%	−0.6%p	+21.9%	예
2022년	17.1%	13.6%	4%	13.2%	2.8%	3.6%	45.6%	−1.4%p	+15%	예
2023년	14.1%	15.2%	3.8%	13.6%	2.8%	3.8%	46.8%	−2.9%p	−6.1%	예
2024년	13.8%	15.2%	4.2%	12.6%	3.5%	4%	46.7%	−0.4%p	+5.9%	예

미국 수입의 중국 비중, 2017년과 2022년 비교(프로인트 등 22% → 16%)

미국의 전체 상품 수입에서 중국의 비중은 2017년 21.9%, 2022년 17.1%였다(−4.8%p).

2017년21.9%
2022년17.1%

자료: UN Comtrade 확정치(HS 6단위), 미러 규칙.


미국	중국	21.9%	17.1%	−4.8%p

연결국 산점도. 제3국의 미국 수입 비중과 중국 수출 비중의 변화, 2013~17년 → 2018~23년(고피나스 등, 그림 4A): 전체 상품

2013–2017 → 2018–2023, 미국 수입에서 비중이 가장 크게 상승한 경제: 베트남(+1.6%p, 중국 수출에서 차지하는 비중 +1%p).

−2%p−1%p0%p+1%p

베트남일본홍콩멕시코대만캐나다독일−1%p0%p+1%p

→ 미국 수입 비중 변화↑ 중국 수출 비중 변화

점 하나가 제3국이다. 2013–2017 평균과 2018–2023 평균의 차이이며, 점 면적은 수입국 수입에서 차지하는 비중이다.자료: UN Comtrade 확정치(HS 6단위), 미러 규칙.


베트남	+1.6%p	+1%p	3.3%
일본	−0.8%p	−1.3%p	5.1%
홍콩	−0.1%p	−2%p	0.2%
멕시코	+1.1%p	+0.2%p	13.9%
대만	+0.7%p	+0.3%p	2.5%
캐나다	−0.9%p	−0.1%p	12.6%
독일	−0.3%p	+0.6%p	4.9%
사우디아라비아	−0.8%p	+0.1%p	0.6%
아일랜드	+0.8%p	+0.1%p	2.5%
베네수엘라	−0.8%p	−0.1%p	0.13%
스위스	+0.6%p	+0.1%p	2%
인도	+0.5%p	+0.2%p	2.5%
아랍에미리트	+0.1%p	+0.6%p	0.19%
한국	+0.3%p	+0.3%p	3.3%
태국	+0.4%p	+0.2%p	1.6%
폴란드	+0.1%p	+0.4%p	0.36%
인도네시아	0%p	+0.4%p	0.92%
네덜란드	+0.3%p	+0.1%p	1.2%
이스라엘	−0.3%p	+0.1%p	0.71%
말레이시아	+0.3%p	+0.2%p	1.7%
러시아	−0.2%p	+0.2%p	0.69%
싱가포르	+0.3%p	−0.1%p	1.1%
체코	0%p	+0.3%p	0.23%
이탈리아	+0.3%p	+0.1%p	2.2%
영국	−0.2%p	+0.1%p	2.2%
필리핀	0%p	+0.3%p	0.49%
캄보디아	+0.2%p	+0.1%p	0.29%
스페인	+0.1%p	+0.2%p	0.7%
호주	0%p	+0.2%p	0.47%
쿠웨이트	−0.3%p	0%p	0.05%
튀르키예	+0.2%p	−0.1%p	0.51%
이라크	−0.2%p	+0.1%p	0.27%
방글라데시	0%p	+0.2%p	0.28%
브라질	−0.1%p	+0.2%p	1.2%
앙골라	−0.2%p	−0.1%p	0.05%
콜롬비아	−0.2%p	0%p	0.53%
프랑스	−0.1%p	+0.1%p	1.9%
알제리	−0.1%p	−0.1%p	0.09%
나이지리아	−0.1%p	+0.1%p	0.15%
슬로바키아	+0.1%p	0%p	0.2%
오스트리아	+0.1%p	+0.1%p	0.54%
남아프리카공화국	+0.1%p	0%p	0.42%
슬로베니아	0%p	+0.1%p	0.07%
이집트	0%p	+0.1%p	0.1%
헝가리	0%p	+0.1%p	0.24%
에콰도르	−0.1%p	0%p	0.29%
스웨덴	+0.1%p	0%p	0.52%
파나마	0%p	−0.1%p	0.02%
우즈베키스탄	0%p	+0.1%p	0%
북한	0%p	−0.1%p	0%
포르투갈	0%p	+0.1%p	0.18%
덴마크	+0.1%p	0%p	0.41%
우크라이나	0%p	+0.1%p	0.05%
트리니다드 토바고	−0.1%p	0%p	0.14%
칠레	0%p	0%p	0.49%
아르헨티나	0%p	−0.1%p	0.2%
에티오피아	0%p	−0.1%p	0.02%
루마니아	0%p	+0.1%p	0.11%
그리스	0%p	+0.1%p	0.07%
코스타리카	−0.1%p	0%p	0.25%

연결국 산점도. 제3국의 미국 수입 비중과 중국 수출 비중의 변화, 2013~17년 → 2018~23년(고피나스 등, 그림 4A): 태양광 모듈

2013–2017 → 2018–2023, 미국 수입에서 비중이 가장 크게 상승한 경제: 베트남(+19.1%p, 중국 수출에서 차지하는 비중 +4.5%p).

−10%p0%p

베트남일본태국대만브라질인도홍콩한국0%p+10%p+20%p

→ 미국 수입 비중 변화↑ 중국 수출 비중 변화


베트남	+19.1%p	+4.5%p	22.6%
일본	−3%p	−11.8%p	5.3%
태국	+10%p	+0.6%p	12.9%
대만	−5.1%p	−1.7%p	1.8%
멕시코	−5.7%p	−0.7%p	2.8%
브라질	0%p	+6.4%p	0%
인도	+2.6%p	−3%p	2.9%
홍콩	−0.1%p	−4.9%p	0.03%
한국	+1.3%p	−3.7%p	10%
스페인	−0.1%p	+4.7%p	0.02%
독일	−1.8%p	+2.8%p	0.86%
캄보디아	+4.1%p	+0.2%p	4.1%
네덜란드	−0.1%p	+4.1%p	0.03%
튀르키예	+0.7%p	−1.7%p	0.86%
호주	0%p	+2.3%p	0.05%
폴란드	−0.1%p	+1.9%p	0.01%
영국	−0.2%p	−1.6%p	0.27%
포르투갈	0%p	+1.6%p	0%
그리스	0%p	+1.2%p	0%
캐나다	−0.3%p	−0.8%p	0.9%
필리핀	−1%p	−0.1%p	0.74%
아랍에미리트	0%p	+1%p	0%
이탈리아	+0.6%p	+0.4%p	1.9%
말레이시아	+0.9%p	−0.1%p	23.5%
프랑스	−0.1%p	+0.8%p	0.27%
사우디아라비아	0%p	+0.9%p	0%
우크라이나	0%p	+0.9%p	0%
이스라엘	+0.2%p	+0.4%p	0.42%
오스트리아	0%p	+0.6%p	0.01%
인도네시아	+0.5%p	+0.1%p	0.52%
싱가포르	−0.2%p	−0.3%p	2.6%
콜롬비아	0%p	+0.5%p	0%
체코	0%p	+0.4%p	0.01%
벨기에	0%p	+0.3%p	0.01%
아르헨티나	0%p	+0.3%p	0%
온두라스	0%p	−0.3%p	0%
레바논	0%p	+0.3%p	0%
불가리아	0%p	+0.3%p	0%
헝가리	0%p	+0.2%p	0.01%
모로코	0%p	+0.2%p	0%
남아프리카공화국	0%p	+0.2%p	0%
파키스탄	0%p	−0.2%p	0%
도미니카공화국	−0.1%p	+0.1%p	0.06%
슬로베니아	0%p	+0.2%p	0%
카자흐스탄	0%p	+0.2%p	0%
스위스	−0.1%p	−0.1%p	0.16%
칠레	0%p	−0.2%p	0%
덴마크	0%p	+0.1%p	0.05%
러시아	0%p	+0.1%p	0.02%
아일랜드	0%p	+0.1%p	0.03%
크로아티아	0%p	−0.1%p	0.01%
요르단	+0.1%p	+0.1%p	0.06%
말리	0%p	+0.1%p	0%
아르메니아	0%p	+0.1%p	0.03%
카타르	0%p	+0.1%p	0%
우루과이	0%p	−0.1%p	0%
에스토니아	0%p	+0.1%p	0%
스웨덴	0%p	+0.1%p	0.02%
리투아니아	0%p	+0.1%p	0.02%
루마니아	0%p	+0.1%p	0%

연결국 산점도. 제3국의 미국 수입 비중과 중국 수출 비중의 변화, 2013~17년 → 2018~23년(고피나스 등, 그림 4A): 집적회로

2013–2017 → 2018–2023, 미국 수입에서 비중이 가장 크게 상승한 경제: 말레이시아(+9.4%p, 중국 수출에서 차지하는 비중 −2.2%p).

−4%p−2%p0%p+2%p

말레이시아코스타리카싱가포르멕시코대만한국베트남인도일본0%p+10%p

→ 미국 수입 비중 변화↑ 중국 수출 비중 변화


말레이시아	+9.4%p	−2.2%p	40.7%
코스타리카	−8.4%p	0%p	0.91%
싱가포르	−1.3%p	−3.9%p	1.4%
멕시코	+2.9%p	−1.8%p	4.2%
대만	+2.2%p	+2.1%p	14.5%
한국	−1%p	+2.1%p	6.5%
베트남	+0.8%p	+2.3%p	5.8%
인도	0%p	+2.6%p	0.02%
일본	−2%p	−0.5%p	2.7%
필리핀	−0.9%p	+1%p	3.6%
캐나다	−1.4%p	−0.1%p	1.6%
태국	+1%p	−0.1%p	3.5%
홍콩	0%p	+0.8%p	0.07%
프랑스	−0.3%p	−0.4%p	0.49%
아일랜드	+0.5%p	0%p	3.6%
브라질	0%p	−0.4%p	0.01%
오스트리아	−0.3%p	0%p	0.14%
네덜란드	0%p	+0.4%p	0.03%
독일	+0.2%p	−0.1%p	1.1%
이탈리아	−0.2%p	0%p	0.05%
이스라엘	+0.2%p	0%p	1.9%
아르헨티나	0%p	−0.2%p	0%
체코	0%p	+0.2%p	0.01%
인도네시아	−0.1%p	0%p	0.09%
폴란드	0%p	+0.1%p	0.01%
모로코	−0.1%p	0%p	0.11%
슬로바키아	0%p	0%p	0.02%
헝가리	0%p	0%p	0.05%
페루	0%p	0%p	0%
포르투갈	0%p	0%p	0.04%
벨기에	0%p	0%p	0.04%
핀란드	0%p	0%p	0.01%
알제리	0%p	0%p	0%
영국	0%p	0%p	0.19%
방글라데시	0%p	0%p	0%
튀르키예	0%p	0%p	0.04%
몰타	0%p	0%p	0.27%
아랍에미리트	0%p	0%p	0%
스페인	0%p	0%p	0.02%
나이지리아	0%p	0%p	0%
덴마크	0%p	0%p	0.01%
북마케도니아	0%p	0%p	0%
베네수엘라	0%p	0%p	0%
호주	0%p	0%p	0.03%
미얀마	0%p	0%p	0%
쿠웨이트	0%p	0%p	0%
루마니아	0%p	0%p	0.01%
스위스	0%p	0%p	0.09%
세르비아	0%p	0%p	0%
우즈베키스탄	0%p	0%p	0%
케냐	0%p	0%p	0.01%
마카오	0%p	0%p	0%
노르웨이	0%p	0%p	0.01%
그리스	0%p	0%p	0%
콜롬비아	0%p	0%p	0%
슬로베니아	0%p	0%p	0%
모리셔스	0%p	0%p	0.01%
이집트	0%p	0%p	0%
러시아	0%p	0%p	0%
캄보디아	0%p	0%p	0%

태양전지의 같은 산점도, 코드가 있는 2022년과 2024년 비교

2022년 → 2024년, 미국 수입에서 비중이 가장 크게 상승한 경제: 한국(+27.2%p, 중국 수출에서 차지하는 비중 −7.7%p).

0%p+20%p+40%p

인도한국말레이시아태국베트남독일라오스대만−20%p0%p+20%p

→ 미국 수입 비중 변화↑ 중국 수출 비중 변화

점 하나가 제3국이다. 2022년 평균과 2024년 평균의 차이이며, 점 면적은 수입국 수입에서 차지하는 비중이다.자료: UN Comtrade 확정치(HS 6단위), 미러 규칙.


인도	+2.1%p	+40.4%p	2.1%
한국	+27.2%p	−7.7%p	30.7%
말레이시아	−29.9%p	+0.2%p	31.9%
태국	+14.7%p	−13.6%p	17.8%
베트남	−16.1%p	−5.5%p	5.9%
독일	+0.5%p	−6.8%p	1.6%
튀르키예	0%p	−6.9%p	0.02%
라오스	+5.3%p	+0.8%p	5.3%
대만	−2.7%p	0%p	1.4%
싱가포르	+0.2%p	−2.2%p	0.16%
캄보디아	+0.3%p	−1.6%p	1.5%
러시아	−0.1%p	+1.5%p	0%
프랑스	0%p	−1.5%p	0%
캐나다	−0.3%p	−1.2%p	0.01%
슬로베니아	0%p	−0.8%p	0%
인도네시아	−0.2%p	+0.6%p	1.4%
스페인	0%p	−0.6%p	0%
요르단	0%p	−0.4%p	0%
호주	−0.4%p	0%p	0%
멕시코	−0.2%p	+0.1%p	0.01%
이탈리아	−0.1%p	+0.2%p	0%
네덜란드	0%p	−0.2%p	0%
일본	0%p	−0.1%p	0.3%
영국	0%p	−0.1%p	0.01%
홍콩	0%p	−0.1%p	0%
모리셔스	+0.1%p	0%p	0.05%
필리핀	0%p	0%p	0.06%
스위스	0%p	+0.1%p	0%
벨기에	0%p	−0.1%p	0%
방글라데시	0%p	0%p	0.01%
핀란드	0%p	0%p	0%
헝가리	0%p	0%p	0%
체코	0%p	0%p	0%
불가리아	0%p	0%p	0.01%
노르웨이	0%p	0%p	0%
덴마크	0%p	0%p	0%
도미니카공화국	0%p	0%p	0%
스웨덴	0%p	0%p	0%
슬로바키아	0%p	0%p	0%

베트남의 공급국별 전체 상품 수입

베트남의 전체 상품 수입에서 중국의 비중은 2013년 28.2%, 2024년 42.1%였다.

0%20%40%60%

2013201520172019202120232024

자료: UN Comtrade 확정치(HS 6단위), 미러 규칙.


2013년	28.2%	–	+15.5%	예
2014년	29.8%	+1.6%p	+12%	예
2015년	30.2%	+0.4%p	+11.9%	예
2016년	28.8%	−1.3%p	+5.9%	예
2017년	27.7%	−1.1%p	+21.7%	예
2018년	28%	+0.3%p	+10.7%	예
2019년	30.2%	+2.2%p	+7%	예
2020년	32.5%	+2.2%p	+3.7%	예
2021년	33.6%	+1.2%p	+25.9%	예
2022년	33.3%	−0.3%p	+8.1%	예
2023년	34.8%	+1.4%p	−9.8%	예
2024년	42.1%	+7.4%p	+20.6%	아니요

멕시코의 공급국별 전체 상품 수입

멕시코의 전체 상품 수입에서 중국의 비중은 2013년 16.1%, 2024년 20.5%였다.

0%10%20%30%

2013201520172019202120232024

자료: UN Comtrade 확정치(HS 6단위), 미러 규칙.


2013년	16.1%	–	+2.8%	예
2014년	16.6%	+0.5%p	+4.5%	예
2015년	17.7%	+1.1%p	−1%	예
2016년	18%	+0.3%p	−2.1%	예
2017년	17.7%	−0.3%p	+8.6%	예
2018년	18%	+0.3%p	+10.5%	예
2019년	18.3%	+0.3%p	−2%	예
2020년	19.2%	+0.9%p	−15.8%	예
2021년	20.1%	+0.9%p	+31.5%	예
2022년	19.7%	−0.4%p	+19.8%	예
2023년	19.1%	−0.6%p	−0.1%	예
2024년	20.5%	+1.4%p	+5.2%	예

시나리오

한 단계(기본은 태양광 모듈, 태양전지나 집적회로로 바꿀 수 있다)에서 중국산에 관세를 부과한다. 관세는 그로 인해 사라지는 중국 물량의 비중으로 입력한다. 어느 연결국이 미국의 부족분을 대체하는지 본다. 그 나라들이 같은 단계와 바로 위 단계를 중국에서 얼마나 수입하는지도 본다

줄이는 공급국관세가 없애는 중국 물량 비중: 50%

미국의 공급국별 태양광 모듈 수입, 2017년: 전과 후

중국에서 미국로 가는 물량 감소1.2%세계 태양광 모듈 교역 대비
다른 공급국의 추가 출하+10%미국의 공급을 유지하려면 필요한 증가
미국: 위험에 놓인 수입8.4%이 품목 수입 대비

공급이 유지된다고 가정하고 다른 공급국이 비중대로 부족분을 메운다. 마지막 열은 각 공급국 자신의 해당국 수입 비중이다.
공급국	현재 비중	이후 비중	변화, %p	그 나라 자신의 해당국 수입 비중
말레이시아	24.1%	26.5%	+2.4%p	23%
중국	16.7%	8.4%	−8.4%p
한국	14.6%	16.1%	+1.5%p	44.6%
베트남	10.3%	11.3%	+1%p	19%
일본	8.4%	9.2%	+0.8%p	56.7%
태국	6.6%	7.2%	+0.7%p	22.3%
그 밖의 작은 공급국	4.5%	4.9%	+0.4%p
멕시코	4.5%	4.9%	+0.4%p	19.2%
이탈리아	3%	3.3%	+0.3%p	19%
싱가포르	2.4%	2.6%	+0.2%p	21.1%
캐나다	2.2%	2.4%	+0.2%p	31.6%
대만	1.6%	1.8%	+0.2%p	47.7%
독일	1.2%	1.3%	+0.1%p	19.1%

다른 주요 수출국(세계 수출 비중)

말레이시아 13.3%
일본 10.6%
대만 9.5%
한국 6.7%
베트남 4.4%

교역 비중에 대한 1차 산술이며 예측이 아니다. 수입국의 노출도는 충격받은 공급국의 수입 비중 × 감축률이다. 재고도, 새 공급국도, 가격 변화도 넣지 않았다.

자료: UN Comtrade 확정치(HS 6단위), 미러 규칙, 2017년 비중.

한계

총교역 자료로는 무역 재배치와 우회수출을 구분할 수 없다. 베트남의 대미 수출에는 중국산 투입재가 들어 있을 수 있다. 슐체와 신은 부가가치 자료와 합성통제법으로 이를 구분한다. BIS 불레틴은 기업 단위 거래 관계를 쓴다. 고피나스 등은 고정효과 중력모형을, 추·샤·예트먼은 물량을 쓴다. 이 페이지의 비중은 경상 달러 기준의 기술통계이며 좁은 블록만 쓴다. 논문들이 쓴 유엔 표결 기반 블록은 이 자료에 없다.

더 읽을거리

Fajgelbaum, Goldberg, Kennedy, Khandelwal & Taglioni (2022), The US-China Trade War and Global Reallocations · World Bank Policy Research Working Paper WPS9894, 2022년 1월 6일